|
|
|
传电盈拟发债300亿
|
【商报讯】据英国一份金融杂?道，电讯盈科（008）正考虑发行30－40亿美元债券，作为重组其47亿美元债务融资的一部分。
该杂?引述消息来源指出，是次发债将在今年第3季完成，所得将用来偿还盈动收购香港电讯时所欠下的三分之二银团贷款。第一笔总值15亿美元，为期3年。第二笔23亿美元，为期5年。
是项发债，可能由摩根史丹利协调，参与者还可能包括汇丰银行，摩根大通及鯢克莱资本。债券共分两期，首期10年，馀则25－30年。
该杂?指出，如果发债成功，相信是亚洲迄今最大一笔债券融资。不过，目前摆在电盈眼前的，是为这笔债券寻求较好的评级，以减轻成本。目前标准普尔给它的投资评级为BBB，而穆迪则予Baa2。
有消息人士指出，市场上周已传出电盈会发行债券，但由於，电盈属负资产公司，又未有信贷评级，故有投资银行建议电盈除发行纯息债券外，再加发可换股债券，或将债券改为有抵押形式，以增加吸引力。另外，有市场人士估计，电盈十年期债券的息率约为十年期国库债券加二点五厘，即约达七点八厘。
对於电盈提前偿还款会否罚息的问题，有份参与电盈47亿美元再融资的银行代表称，由於电盈早已通知银行，若遇到分拆发债或分拆上市的机会，即有可能提前偿还贷款，因此电盈不用罚息。另外，关於电盈的评级问题，有指电盈的评级约为标普的BBB级，或穆迪的Baa2级。亦有市场人士认为，电盈的知名度可减少对级评的依赖，故相信有关评级?不重要。
|
|
|
|
|
